Banco Sabadell | La recuperación contundente de la demanda de aviones (1.218 u. hasta agosto’23, c. 2x vs 2022), da visibilidad a la necesidad de elevar la producción de A320 a las 75 u./mes que asumimos ahora en 2027 (vs 71 antes). Esto, unido a la recuperación del largo radio, dibuja un panorama muy positivo a futuro, y revisamos de forma contundente nuestras estimaciones de largo plazo (+12% en EBIT’28 y recurrencia). Con esta revisión, y el rollover’24, elevamos el P.O. un +22% hasta 162,00 euros/acc. Tras subir un +18% en 2023 (+3% vs ES50), pensamos que aún hay recorrido, y los riesgos a corto ligados a la cadena de suministros, se compensan por el importante potencial del valor (+25%).