CdM | BBVA (BBVA) registró un beneficio atribuido de 4.653 millones de euros en 2021, una cifra 3,6 veces superior a los 1.305 millones de euros logrados un año antes, según ha informado este jueves la entidad, que ha anunciado además un dividendo adicional de 23 céntimos en efectivo y llevar a cabo un segundo y último tramo del programa, por un importe máximo de 2.000 millones de euros.

La cifra del beneficio atribuido incluye los impactos no recurrentes registrados en 2021: los resultados generados por el negocio vendido en Estados Unidos, que sumaron 280 millones de euros hasta el cierre de la operación el 1 de junio de 2021 y los -696 millones de euros en costes netos asociados al proceso de reestructuración de BBVA en España. Solo en el cuarto trimestre de 2021, el beneficio (1.341 millones) superó el registrado en el conjunto de 2020.

Solo en el cuarto trimestre de 2021, el beneficio (1.341 millones) superó el registrado en el conjunto de 2020.

Excluyendo impactos no recurrentes, el beneficio atribuido de BBVA en 2021 alcanzó 5.069 millones de euros (+95,5%), lo que supone prácticamente duplicar los resultados del ejercicio 2020. Se trata del mayor resultado recurrente de los últimos diez años, gracias «al buen comportamiento de los ingresos y a las menores provisiones crediticias».

En cuanto a la remuneración al accionista, el banco tiene previsto someter a la aprobación de la junta general el pago en efectivo de un dividendo de 23 céntimos de euro brutos por acción. Este pago, que está previsto para abril de 2022, se suma a los ocho céntimos que el banco pagó en octubre de 2021. En total, 31 céntimos para el ejercicio 2021, el mayor dividendo por acción en efectivo de los últimos 10 años, que representa un ‘payout’ del 44%

Asimismo, BBVA tiene en marcha uno de los mayores programas de recompra de acciones en Europa, de hasta 3.500 millones de euros. Del primer tramo, de 1.500 millones de euros de importe máximo, se ha ejecutado un 60% hasta el 31 de enero de 2022. BBVA ha acordado llevar a cabo un segundo y último tramo del programa, por un importe máximo de 2.000 millones de euros, que se iniciará al terminar la ejecución del primer tramo y finalizará no más tarde del 15 de octubre de 2022.

El margen de intereses acumulado de 2021 de BBVA se situó en los 14.686 millones de euros, lo que supone un aumento del 0,6% interanual (+6,1% a tipos constantes), debido a la buena evolución de América del Sur, México y Turquía, que compensaron el peor comportamiento en España y Resto de Negocios. Además, la cifra superó (+1,5%) la estimación prevista del consenso de analistas de FactSet.

Por su lado, las comisiones netas también crecieron, un 15,6% interanual en 2021, hasta los 4.765 millones de euros. Todas las áreas, a excepción de Resto de Negocios, mostraron una evolución positiva en la línea de comisiones netas con respecto al saldo acumulado en esta línea en 2020. Además, los resultados por operaciones financieras (ROFs) aumentaron también, un 23,5% interanual, hasta los 1.910 millones de euros, principalmente por el buen comportamiento de la unidad de Global Markets en Turquía y en España y de las revalorizaciones de las inversiones del Grupo en empresas tecnológicas a través de fondos y otros vehículos de inversión y en la cartera de participaciones industriales y financieras. De esta forma, el margen bruto creció un 4,5% en 2021 (+9,7% a tipos constantes), en comparación con el ejercicio anterior, hasta los 21.066 millones de euros, superando también (+2,0%) la previsión del consenso.

Por su parte, el margen neto de explotación (EBIT) creció un 4,1% interanual (+10,8% a tipos constantes) hasta los EUR 11.536 millones, tras haber aumentado los gastos de explotación un 4,9% interanual (+8,5% a tipos constantes) en todas las áreas a excepción de España, donde permanecieron controlados, y Resto de Negocios, donde disminuyeron.

La ratio de eficiencia, se situó en el 45,2% a 31 de diciembre de 2021 con una mejora de 53 puntos básicos con respecto al ratio a cierre de diciembre de 2020

La reducción del deterioro de activos financieros no valorados a valor razonable con cambios en resultados (-41,4% interanual; hasta los EUR 3.034 millones) con descenso en todas las áreas geográficas, debido principalmente al impacto negativo de las provisiones por Covid-19 en 2020, derivó en una mejora sustancial (+71,2% interanual; +86,8% a tipos constantes) del beneficio antes de impuestos (BAI), hasta los EUR 8.240 millones.

En términos de solvencia, la ratio CET1 fully-loaded del grupo se situó a 31 de diciembre de 2021 en 12,75%, lo que supone una bajada en el trimestre (-173 puntos básicos) si bien se mantiene un amplio buffer de gestión sobre los requerimientos de capital del Grupo y se ubica por encima del objetivo de gestión, situado en el rango 11,5-12% de CET1.

La tasa de mora de BBVA se situó a 31 de diciembre de 2021 en el 4,1% (4,0% en septiembre 2021), 10 puntos básicos por debajo de la cifra registrada en diciembre de 2020.